Tadi sambil makan bakmi sama bini gue iseng iseng liat histori PTBA di porto doi
Ternyata sejak dibeli mulai tahun 2019 PTBA nya sama sekali belum pernah dijual (makan dividen doang selama ini)
Sebelum gue lanjut dengan cerita spekulasi ngesot
Gue mau kasih contoh ke kawan kawan new comer …
Kalau beli dan lupakan saham saham rutin dividen itu dalam jangka waktu panjang kemungkinan sangat besar pasti untung
Untung dari dividen dan Capital Gain sekaligus
Selama kinerja tetap tumbuh (tidak merosot tajam atau berubah menjadi minus) , selama DPR konsisten
dalam jangka waktu panjang , dari dividen aja modal bisa kembali itu adalah nyata bukan cuma sekedar hayalan
Modal Rata PTBA di porto bini gue adalah 2672
Setelah meneriman dividen beberapa tahun
Harga sekarang ada di 2.930 Rupiah
mengalami juga pertumbuhan banyak 9.6%
Ketika Insting Bilang Ngesot Min!!!
gue butuh hitungan pasti nya dulu apakah benar bisa di sort atau cuma sekedar insting
jadi di rumah gue coba hitung berdasarkan sejarah beli dan sejarah dividen
Kalau kita lihat total 19.000 lembar yang dibeli dengan modal 50 juta
Harga beli rata rata nya adalah 2.672
Yang kalau kemarin dijual di harga 2.930
Modal yang awalnya adalah 100% (50.772.037) juga ada mengalami kenaikan menjadi 55.670.000/50.772.037 = 9.65%
Ditambah kita juga sudah mendapatkan dividen sebanyak 35.620.800/50.772.037 = 70.16% Modal
Jadi pernyataan diatas, dalam jangka waktu panjang investasi hampir pasti untung itu adalah benar
Dari media sosial, Stockbit, Telegram, Berita
kita bisa membaca bahwa Equivalent Cash Per Share PTBA sebenarnya tidak mencukupi untuk membagikan dividen sampai 75% DPR
Dari EPS juga kita bisa melihat terjadi penurunan
karena harga batubara yang sejak harga tertingginya di 350$ sekarang sudah tidak pernah lagi menyentuh angka 150$
Disini gue coba menghitung,
Dividen 379 terhadap modal PTBA gue yang 2.672 itu berapa persen
ternyata yield nya adalah 14.8%
Dengan kemungkinan EPS Q2 yang masih akan turun atau tidak naik
Dengan posisi gue yang uda dapat dividen gain & capital gain
Kira kira bisa gak kalau gue mengharapkan dividen yield 20% terhadap modal beli?
Dengan modal beli 2.673 Rupiah
Kalau gue mengharapkan dividen yield 20%
Maka Dividen yang gue harapkan adalah sebesar 2.673*0.2 = 534
Atau 534/379 = 40% lebih banyak daripada dividen final yang akan dibagikan
Jika gue sort di harga penutupan kemarin di 2.930
Berarti gue harus bisa buyback di harga 2.930 – 534 = 2.396 (dibulatkan menjadi 2.390)
bisa gak?
Kalau kita asumsikan 2.930 adalah harga closing pada saat cum date nanti
Maka pada hari exdate setelah terjadi penurunan sebanyak dividen harga harusnya turun ke 2.930 – 379 = 2.551
Sementara ada Support di 2.533
Artinya harga belum menembus support sehingga kemungkinan terjadinya penurunan lebih lanjut lebih kecil jika dibandingkan dengan kemungkinan naik
Tetapi disini ada plus poin kalau PTBA biasanya hanya membagikan dividen 1X setiap tahun
sehingga disini gue punya waktu berharap selama 365 hari kedepan
Tetapi jika Support 2.533 tertembus
Maka ada kemungkinan harga bisa turun sampai diantara 2.009 & 2.533
kita ambil titik tengah nya kira kira ada di (2.009+2.533)/2 = 2.271
Kalau dalam 365 hari kedepan harga PTBA bisa turun sampai mendekati titik support tengah S1 & S2 di 2.271
Maka kemungkinan gue untuk bisa buyback di 2.390 menjadi terbuka
Bahkan disini malah memungkinkan untuk mengatur buyback di 2 atau lebih titik
diantara harga 2.271 sampai 2.390
Ada selisih jarak 2.390 – 2.271 = 119 Rupiah
Jadi atas dasar dasar hitungan dan pemikiran ini, akhirnya gue bilang sama insting
Oke Ting , Gue Ngesot
Hari senin nanti 19.000 lembar (190 lot) PTBA akan gue sort di harga 2.930
Dengan target buyback 2X
Separoh di harga 2.390
Separoh lagi nanti liat kondisi , disesuaikan dengan EPS Q2 dan Q3
Kalau mengikuti teori 4 – 4 – 4
https://kakdr.com/kakdrway-4-4-4/
Maka periode 4 untuk buyback kira kira nanti di bulan September sampai Desember 2024
Update 13 Mei 2024
Setelah dipikir pikir, gue memutuskan untuk mencoba buyback di harga yang lebih murah setara 1.5X dan 2X dividen
Dividen yang tidak didapat karena ngesot adalah 400 Rupiah
Jika buyback lebih murah 1.5x Dividen berarti buyback pertama ada di harga 2.950 – (400*1.5) = 2.350 Rupiah
Sementara untuk buyback lebih murah 2x dividen berarti buyback kedua ada di harga 2.950 – (400*2) = 2.150
Hasil akhirnya gimana?
mari kita tunggu akhir tahun 2024 nanti
Donasi untuk pemeliharaan blog kakdr.com
Be the first to comment