Hitungan yang sudah keliatan pasti

Klik tautan ini Jika pembaca merasa isi dan materi blog kakdr.com berguna dan memberikan manfaat,
Dan ingin memberikan donasi (untuk membantu meringankan biaya pemeliharaan dan pengembangan blog ini)
Terima Kasih

Tanggal 13 Januari 2023 kemarin gue menjual 60 lot (dari 67 lot) ADRO di harga 3.120 Rupiah dan gue belikan 8 Lot UNTR
Waktu dijual, alasan nya adalah harga (menurut gue) sudah naik ketinggian, dimana probabilitas untuk melanjutkan kenaikan sudah lebih rendah daripada kemungkinan untuk naik lagi dan memang sudah mencapai target
Sementara alasan Beli UNTR adalah kebetulan waktu itu sedang mengalami penurunan cukup dalam
Penjualan 60 Lot ADRO ini juga sudah mendapatkan Dividen Interima yang dibagikan bulan Desember 2022 kemarin sebesar 251 Rupiah

Setelah dibeli, ternyata UNTR memberikan kejutan (ini sifatnya belum pasti tapi gue cukup yakin kebenarnyannya) akan membagikan dividen sebesar 6.100 Rupiah

Dan 2 hari lagi UNTR akan RUPS sehingga kepastian 6.100 Dividen bisa segera diketahui

Nah, (ps inget ya ini karena kebetulan, karena momen nya pas bukan karena uda analisa dari awal) kalau UNTR beneran akan membagikan Dividen sebesar 6.100 Rupiah
Maka nanti setelah diumumkan ada kemungkinan besar harga UNTR akan naik
Karena Dividen 6.100 di harga 30.000 akan menghasilkan Dividen Yield sebesar 20%

Kalau kita mengambil contoh ITMG yang hari ini cum date,
Dividen 6.100 (juga) hari ini di tutup di harga 40.875
Atau Dividen Yield nya adalah 6.100/40.800*100% = 14.9%

Sementara Dividen 6.100 UNTR di harga 30.000 Dividen Yieldnya masih sebesar 20%
Jadi disini kalau gue menganggap beli UNTR cuma mau ambil dividennya ditambah sedikit capital gain , katakanlah 10% capital gain
Maka harga jual nya adalah (24.550*1.1)+6.100 = 33.100
Penjualan di harga 30.100 artinya gue mendapatkan Capital Gain sebesar 10% ditambah dividen 6.100

Nah, sekarang kita ke ADRO

Kenapa gue menggunakan ADRO?
Karena ketika beli UNTR, duitnya adalah dari penjualan ADRO
ADRO ini juga termasuk Dividen yang rutin membagikan Dividen
Dan berdasarkan data sejak 2019 selalu membagikan dividen dengan minimal 60% DPRkalau kita asumsikan tahun ini ADRO membagikan Dividen dengan 50% DPR aja
Masih keliatan sisa dividen final sebesar (1.213*0.5)-251 = 355 Rupiah
Kebetulan Harga ADRO sekarang ada dibawah harga jual di 3.120
Disini tercipta kesempatan yang secara hitungan sudah bisa dibilang pasti

Diatas, sudah (hampir) pasti bisa mendapatkan Dividen 6.150 ditambah Capital Gain 10% ITMG
Dengan catatan dijual di harga 33.100
Sementara ADRO kalau (kemudian) kita buyback di harga 2.960 berarti kita sudah bisa buyback lebih murah 5% dari harga jual (capital gain)
Dan bisa mendapatkan Dividen yang akan dibagikan

Begini kira kira urutan waktu nya

1. Awalnya kita menjual 60 Lot ADRO dan kita belikan 8 Lot UNTR
2. Kemudian kita jual 8 Lot UNTR yang menghasilkan Capital Gain 10% (2.455) dan Dividen Gain 6.100 (24%)
3. Kemudian kita buyback ADRO
   Dari hasil penjualan UNTR di harga 33.100
   Uangnya bisa untuk membeli 89 Lot ADRO di harga 2.960

Jual 60 Lot
Buyback 89 Lot
Berarti disini terjadi peningkatan lot sebesar 48.3%

Kenapa buybacknya semua uang bukan buyback lot kembali?
Karena ada potensi dividen yang sebesar 350 Rupiah hasil perkiraan diatas

Lalu apakah waktunya bisa klop?
Nah ini yang jadi pertanyaan…
Apakah ada cukup waktu untuk Match kan rencana diatas?
Jual UNTR di 33.100
Buyback ADRI di 2.960 atau lebih rendah

Kalau berdasarkan sejarah, ADRO selalu membagikan Dividen Final di bulan Mei
Sekarang bulan April berarti masih ada waktu sekitar 30 hari kedepan

Sementara keinginan jual UNTR di harga 33.100 sekarang harga baru 30.000
Masih harus naik 10%
Tapi (menurut gue) seharusnya ada harapan cukup besar
Karena besok (12 April) UNTR sudah akan melaksanakan RUPS nya
Yang kalau dividen yang akan dibagikan beneran 6.100 Rupiah
menurut gue kemungkinan harga untuk naik ke 33.100 masih cukup besar
Karena Dividen 6.100 di harga 33.100 masih menghasilkan Dividen Yield sebesar 6.100/33.100*100% = 18.4%
Jadi menurut gue, target jual di harga 33.100 sangat besar kemungkinannya terjadi

Kalau (ingattttt dari atas kita sedang bicara kalau) berhasil terjual di 33.100
maka tindakan selanjutnya adalah pasang GTC Buy ADRO di maksimal sampai harga 2.960

Jika hitungan (yang menurut gue hampir pasti bisa berhasil) ini terjadi
Maka 60 Lot ADRO akan berubah menjadi 89 Lot (untung lot 48%) ditambah untung 350/2.960*100% = 11.8% (untung dividen)

ps. cerita diatas bukan rekomendasi Beli atau Jual UNTR atau ADRO
Murni cuma hitung2an jual beli dan waktu

perlu diketahui bahwa UNTR walaupun ada potensi naik ke 33.100
Tapi ini murni menurut gue bukan pasti akan naik

Sementara YTD UNTR sudah naik 25% itu sifatnya adalah PASTI

Walaupun potensi Dividen sebesar 20%
Tapi kalau kita baru beli sekarang, sebenarnya poin keuntungan sebesar 20% sudah ketutup oleh kenaikan harga yang sebesar 25%

Cerita UNTR dan ADRO hari ini juga bisa menunjukkan kepada kita bahwa
Kemarin salah hari ini belum tentu masih salah, tetapi bisa berubah menjadi benar
Hari ini Benar, besok lusa belum tentu masih benar, tetapi bisa berubah menjadi salah

Tapi karena ada benar dan besok belum tentu masih benar
karena ada salah dan besok belum tentu masih salah
asal kita ngerti cara berhitungnya, kita bisa memanfaatkan hanya yang jadi benar

Sekarang baru 10 April 2023
RUPS UNTR masih 2 hari lagi
RUPS ADRO masih kira kira 30 hari lagi
kita liat hasil akhirnya 30 hari kedepan

Update 27 April 2023

Akhirnya UNTR di jual kembali sebanyak 7 Lot (dari 8 Lot) di harga 31.150 dan kemudian buyback ADRO di 3.090 (masih lebih rendah dari harga jual 3.120)

Dari transaksi ini, hitungan yang pasti kelihatannya adalah
1. Merelasisaikan capital gain (31.150 – 24.550)*6*100 = 3.960.000 dari UNTR atau kita anggap saja tetap mendapatkan dividen 31.150 – 24.550 = 6.600 atau 6.600/24.550*100% = 26.8% yield
2. Mendapatkan kembali 60 Lot ADRO dan menunggu dividen yang akan dibagikan
3. Mendapatkan dividen dari UNTR sebanyak 6.158 * 100 Lembar