Memecah Resiko (Bagian 1)

ilustrasi floating loss -31%

Hampir semua dari kita pasti pernah mengalami posisi salah pilih saham, yang menyebabkan floating loss yang cukup besar dan porsi beli nya terlalu besar akibat terlalu yakin ketika membeli.

Dalam keadaan tersebut biasanya kita tidak memiliki banyak pilihan sehingga cenderung kehilangan rasional dan logika kita dalam mencari solusi akhirnya…. berspekulasi…. NEKAT!

Ada sebuah cara secara mindset, logika dan matematika untuk memecah resiko tersebut yaitu “Pindah Kapal”

Tujuan dari memecah resiko adalah sesuai dengan hukum probabilitas, bahwa harga & kinerja perusahaan kedepannya adalah sama 50 : 50
bisa membaik bisa memburuk, bisa sukses bisa pailit.

Dengan memecah resiko, kita memisahkan seluruh telur kita dari satu keranjang menjadi dua atau lebih keranjang.

Seperti misalnya dalam ilustrasi diatas, kita memiliki 200 Lot BMTR yang kita beli di tahun 2018 di harga 507 Rupiah.
Pada posisi penutupan kemarin (29 Maret 2019) di harga 350 itu artinya kita telah mengalami floating loss sebesar -31%.
Mau Averaging Down, duit gak ada. Andaikan ada pun, mental tidak ada.

Lalu caranya bagaimana?
Caranya adalah Cari emiten lain yang sudah jatuh juga minimal 31%

Ilustrasi mencari kapal lain

Karena tujuannya adalah memecah resiko, maka modal beli BMTR di 507 kita anggap sebagai harga tertinggi 5 tahunnya.
kita mencari saham saham yang di harga sekarang, seluruh aspek nya lebih baik dari pada BMTR.

Pada ilustrasi, misalkan kita menemukan CLPI dan SMDR.

Sesuai dengan kriteria screening Kakdr Way mengenai PBV DER ROE dan Dividen (baca : disini),
Di harga sekarang, PBV dan DER CLPI dan SMDR lebih baik dari BMTR
Secara History pun rata2 Yield CLPI dan SMDR d harga sekarang lebih baik daripada BMTR.
Sekarang mari kita buat ilustrasi jika kita hendak memecah resiko dari satu menjadi dua

Sekarang ayo kita memecah resiko

Posisi Awal

Ilustrasi diatas adalah posisi awal kita. 100% Resiko didalam 1 emiten.

Kita jual 100 Lot BMTR kita di harga 350 (dapat 3.500.000) dan seluruh uangnya kita belikan 106 Lot SMDR di harga 330 (total modal 3.498.000)


Loh kok Modal SMDR jadi 473? kan beli nya di 330.
Harap diingat bahwa ini adalah memecah resiko, memindahkan sebagian resiko dari satu emiten menjadi dua emiten.
Ini bukan simsalabim rugi menjadi untung

Dalam keadaan memecah resiko ini, tidak menghapus kenyataan bahwa kita tetap mengalami floating loss sebesar 31% dari 10 juta kita.
memang benar kita membeli 106 Lot SMDR dengan total uang 3.498.000.
Tetapi sebenar benarnya uang itu adalah hasil penjualan 100 Lot BMTR yang kita beli di harga 507.
Modal kita yang sebenar benarnya adalah 5.070.000

Oleh karena itu, 106 Lot SMDR yang kita baru beli itu tetap harus dianggap dibeli dengan uang 5.070.000.
Sehingga sebenar benarnya modal selembar SMDR kita bukanlah 330 tetapi adalah 478 Rupiah
* Rumus : 5.070.000 / 106 / 1000

bersambung ke : http://kakdr.com/memecah-resiko-bagian-2/

Contoh aplikasi Memecah Resiko : https://kakdr.com/merekayasa-emiten-salah-beli/

About Kakdr 238 Articles
Founder of "Kakdr Way (Ncek Glodok Style)" --- Aliran Penangkap Pisau Jatuh Anti Cut Loss

Be the first to comment

Leave a Reply

Your email address will not be published.


*